大消费板块，值得长期布局的10支股票，具体分析如下：1. 中国中免（601888）：免税行业绝对龙头，三亚、海口免税店占据全国90%份额，海南封关政策红利持续释放，离岛免税额度稳步提升，2027年免税销售额目标直指3000亿，三季度营收环比增长15%，估值处于历史低位，股息率3.2%，业绩确定性强。2. 比亚迪（002594）：新能源汽车赛道核心标的，刀片电池技术构筑差异化壁垒，2025年销量已突破300万辆，与华为合作的智驾版车型销量火爆，叠加政策对智能网联新能源汽车的扶持，四季度业绩增长预期拉满，长期受益行业高景气。3. 伊利股份（600887）：乳制品行业双寡头之一，品牌与渠道优势深厚，覆盖全国终端市场，受益居民健康意识提升与乳品消费升级，奶粉业务稳步拓展形成第二增长曲线，估值处于近年低位，分红稳定，防御属性与成长属性兼具。4. 爱美客（300896）：医美针剂龙头，玻尿酸市占率达21%，核心产品嗨体颈纹针独占95%市场份额，毛利率高达94%、净利率65%，现金流表现优异，肉毒素进入临床III期、再生材料濡白天使接力增长，管线储备充足支撑长期盈利。5. 海尔智家（600690）：全球白色家电龙头，拥有海尔、卡萨帝、GE Appliances等完善品牌矩阵，聚焦高端化与场景化转型，卡萨帝品牌增长强劲，海外市场复苏叠加国内以旧换新政策利好，运营效率持续提升，估值处于历史低位具备修复空间。6. 福耀玻璃（600660）：全球汽车玻璃绝对龙头，市占率稳步提升，从传统汽车玻璃向全景天幕、HUD玻璃等高附加值产品升级，盈利能力强劲且现金流稳定，业务覆盖全球主流车企，具备穿越行业周期的实力，竞争壁垒深厚。7. 贝泰妮（300957）：敏感肌护肤龙头，核心品牌薇诺娜市占率超20%，复购率35%远超行业均值15%，线下依托药店、线上发力电商实现渠道协同，2023年营收增速45%，同时孵化母婴、高端抗衰多品牌，打开长期成长空间。8. 鱼跃医疗（002223）：银发经济刚需标的，家用制氧机市占率60%，血糖仪、呼吸机产品加速放量，收购德国普美康布局AED除颤仪，研发费用率7%，经营性现金流连续5年为正，分红率超40%，受益老龄化加剧与适老化政策扶持。9. 东鹏饮料（605499）：功能饮料龙头，核心单品东鹏特饮持续放量，同时拓展能量饮品矩阵，全国化扩张稳步推进，终端渠道掌控力强，2023年以来保持高增速，PEG角度下在消费股中具备性价比，成长确定性突出。10. 晨光股份（603899）：文具行业隐形冠军，校边店渠道构筑核心护城河，受双减政策影响后积极转型办公直销业务科力普，新业务高速增长，当前估值已反映悲观预期，消费复苏后学生需求回升叠加新业务发力，具备反转成长潜力。
