AI热潮亮红灯！软银415亿清仓英伟达，这些避险+替代标的可关注！重磅信号！软银以58.3亿美元（约415亿元）清仓全部英伟达股份，创始人黄仁勋同步套现超10亿美元，叠加AI估值高企、产业集中度加剧，AI投资逼近风险临界点！核心受益方向及精选个股：1. 避险资产（对冲AI泡沫风险）美银等机构推荐黄金与低估值中国资产，成为市场波动时的“避风港”。• 山东黄金：黄金开采龙头，受益全球避险需求，国际金价走强下业绩弹性足；• 赤峰黄金：兼具黄金开采与冶炼业务，避险属性突出，估值相对合理；• 沪深300价值ETF：布局低估值蓝筹，覆盖金融、消费等稳健赛道，分散科技股波动风险。2. AI替代&自主可控（降低单一依赖）供应链集中风险凸显，自主可控与非英伟达依赖赛道迎机遇。• 中芯国际：国内芯片制造龙头，支撑本土AI芯片产业链，自主可控逻辑强化；• 寒武纪：国产AI芯片标杆，摆脱对英伟达依赖，适配国内AI场景需求；• 科大讯飞：AI应用落地龙头，技术自主且场景分散，受单一硬件波动影响小。3. 价值蓝筹（业绩稳健+估值安全）远离高估值AI赛道，聚焦业绩确定性强的核心资产。• 贵州茅台：消费龙头基本盘稳固，现金流充沛，抗周期能力突出；• 长江电力：水电核心资产，业绩稳定分红可观，避险属性显著；• 中国神华：能源龙头，业绩与分红双优，估值处于历史低位。
